國慶前一周，正擬在A股和H股上市的溫州眼鏡行業(yè)龍頭企業(yè)浙江信泰集團(tuán)，因資金鏈斷裂、老板跑路，18年的企業(yè)生命戛然而止。
從今年3月至今，溫州已有80多家企業(yè)發(fā)生老板失蹤、公司破產(chǎn)、員工討薪事件，僅9月以來，就高達(dá)25起。其中包括信泰集團(tuán)、三旗集團(tuán)、波特曼、江南皮革等一批知名民企。
一場由民間借貸風(fēng)險傳導(dǎo)至實業(yè)的危機(jī)正在爆發(fā)。溫州中小企業(yè)發(fā)展促進(jìn)會會長周德文指出，若任由危機(jī)蔓延，年底前溫州將有40%的企業(yè)倒閉。
9月底，溫州市委、市政府緊急召集工商業(yè)、銀行業(yè)、擔(dān)保業(yè)和相關(guān)政府部門頻繁開會，密集出臺行業(yè)倡議書，以保衛(wèi)溫州中小企業(yè)。溫州市委、市政府9月28日出臺《關(guān)于穩(wěn)定規(guī)范金融秩序促進(jìn)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型發(fā)展的意見》，并組建專項工作領(lǐng)導(dǎo)小組，希望通過疏堵并舉，引導(dǎo)民間借貸規(guī)范發(fā)展。
溫州只是全國民間借貸市場這一金融灰色地帶危機(jī)的一個縮影，在銀根緊縮、民間資本投資無路的背景下，江蘇、福建、河南以及內(nèi)蒙古等省區(qū)都已成為借貸風(fēng)險高危區(qū)。
本報采訪多位業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，通過對民間金融的合法化，將民間借貸納入主流信貸體系，是避免發(fā)生“中國式信貸危機(jī)”的關(guān)鍵。
民企生存危機(jī)
今年，勞動力價格上漲、原材料價格上漲、人民幣升值、稅負(fù)過重，諸多不利因素沖擊著中小企業(yè)的生存空間。
溫州最大的打火機(jī)生產(chǎn)商之一東方打火機(jī)廠董事長李中堅說，這次和2008年金融風(fēng)暴時不一樣，2008年東方利潤雖少但還能活，現(xiàn)在是有訂單都沒辦法做，“多做多虧”。
溫州民間借貸亂象的背后，正是實業(yè)不興，中小民營企業(yè)難以盈利已是普遍現(xiàn)象。
據(jù)溫州經(jīng)信委報告顯示，許多企業(yè)年前接的訂單還沒做完就已經(jīng)虧損。情況稍好的行業(yè)企業(yè)還能夠全身而退、停產(chǎn)關(guān)門，或減產(chǎn)停工勉力維持；本來就利薄的行業(yè)比如制鞋、不銹鋼、人造革等，更是已發(fā)生多起老板跑路的事件。
當(dāng)人力、原材料價格紛紛上漲時，以成本和價格優(yōu)勢取勝的溫州民營制造業(yè)本就舉步維艱。而貨幣政策的緊箍咒造成的融資難，又成為了壓垮它們的最后一根稻草。
9月21日，關(guān)于“浙江信泰集團(tuán)老板出走”的消息已經(jīng)傳得沸沸揚(yáng)揚(yáng)，公司門外聚集了四五十個債權(quán)人，信泰集團(tuán)的高管仍在組織企業(yè)正常生產(chǎn)。
“我們的訂單已經(jīng)排到明年了，沒理由會破產(chǎn)，而且也不相信老板真會跑。”信泰集團(tuán)旗下的信泰光學(xué)公司一位高管說。
成立于1993年的浙江信泰集團(tuán)有限公司，是當(dāng)?shù)匮坨R行業(yè)的一家知名企業(yè)。信泰集團(tuán)的創(chuàng)辦人、董事長胡福林，也是當(dāng)?shù)仫L(fēng)云人物，曾當(dāng)選溫州市第十屆人大代表，獲全國歸僑僑眷先進(jìn)個人、優(yōu)秀社會主義建設(shè)者、多市級勞模、2006全球華商百業(yè)領(lǐng)軍人物等榮譽(yù)。
不過，從2008年金融危機(jī)之后，胡福林開始轉(zhuǎn)型投資太陽能光伏產(chǎn)業(yè)。而這次轉(zhuǎn)型，被外界普遍認(rèn)為是引起其資金鏈斷裂的主要原因。
溫州工業(yè)園區(qū)管委會辦公室副主任鄒建強(qiáng)說，金融危機(jī)后寬松的貨幣政策，使得各家銀行幾乎是“追著企業(yè)的屁股”要給貸款，“當(dāng)時，大多數(shù)企業(yè)考慮也過于樂觀，于是，從銀行貸款后投向技術(shù)升級、規(guī)模擴(kuò)張、擴(kuò)展經(jīng)營范圍。一兩年后，當(dāng)這些基礎(chǔ)建設(shè)基本完成，需要資金投入生產(chǎn)、產(chǎn)生效益時，銀根卻在這時收緊了。”
一放一收，無疑繃緊了企業(yè)的資金鏈。
中型企業(yè)如是，小企業(yè)則更艱難。因無法從銀行獲得持續(xù)的資金，溫州商人阿志關(guān)掉了其多年經(jīng)營的體育用品貿(mào)易企業(yè)，“對我們這種抵押物很少的小企業(yè)來說，實際上很難從銀行拿到貸款。”
阿志說，他曾發(fā)起行業(yè)內(nèi)的小企業(yè)以“聯(lián)保”形式向銀行申請過一筆貸款，隨著銀根越來越緊，“聯(lián)保”的方式也不奏效了。
而且，從銀行獲得貸款的成本不僅是高企的貸款利率，貸款以外的各種附加成本也壓得企業(yè)喘不過氣。溫州一位企業(yè)主舉了個例子，為從銀行獲得1100萬元的貸款，他不得不滿足銀行如下條件：月息1分多、開辦2200萬元銀行承兌匯票、購買300萬元的保險。
無奈之下，阿志轉(zhuǎn)向民間借貸，但民間借貸的風(fēng)險又進(jìn)一步制約銀行向企業(yè)放貸意愿。
溫州當(dāng)?shù)匾恍┿y行人士說，中小企業(yè)拖欠貸款或者干脆不還貸款的意愿正在上升，中小企業(yè)貸款的風(fēng)險似乎正在冒頭。“小企業(yè)貸款風(fēng)險是與民間借貸成本正向相關(guān)的，我們注意到，民間借貸成本逐步抬頭，甚至高過2008年，這是個信號，小企業(yè)貸款的風(fēng)險也很高了。”一浙江本土銀行的負(fù)責(zé)人表示，目前民間借貸成本已經(jīng)超過大多數(shù)小企業(yè)所能承受的范圍，如果銀行貸款到期，小企業(yè)寧愿不還銀行貸款，也不愿借高成本的民間資金來周轉(zhuǎn)。
盡管相比民間借貸，銀行的借款成本要低許多，但對中小企業(yè)的貸款利率也已從去年的基準(zhǔn)利率上浮10%~30%，提高至基準(zhǔn)利率上浮70%左右。
根據(jù)溫州市經(jīng)信委的統(tǒng)計，一季度末，當(dāng)?shù)匕偌引堫^企業(yè)利息支出達(dá)3.11億元，同比增長40%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出企業(yè)26.15%的負(fù)債增長率和18.3%的銷售增長率。
危險的是，經(jīng)信委數(shù)據(jù)顯示，近六成溫州企業(yè)存在為其他企業(yè)進(jìn)行擔(dān)保融資的情況。一旦信貸危機(jī)失控，將在相互擔(dān)保的企業(yè)間產(chǎn)生一系列連鎖反應(yīng)，從而引發(fā)大量銀行壞賬和大面積失業(yè)。
